BITCOIN ED ECONOMIA SOMMERSA: SITUAZIONE ATTUALE E POLITICHE DI INTERVENTO

This thesis explores the relationship between Bitcoin and the underground economy, analysing the technical characteristics of cryptocurrency, its use in illicit activities and the policies currently adopted to limit its misuse. In the first chapter, a comprehensive overview of Bitcoin is provided: from its origins to key features such as blockchain technology, cryptography, mining and how transactions work. Furthermore, Bitcoin's volatility and its tax implications are examined, providing a clear picture of the nature of this cryptocurrency. The second chapter focuses on Bitcoin's role in the underground economy, highlighting its main illicit uses. It analyses how Bitcoin has become a favoured tool for activities such as tax evasion, drug trading and money laundering. The economic and social impact of these activities is discussed in detail, highlighting the risks associated with the spread of this technology in criminal contexts. In the third chapter, the policies and strategies put in place to counter the illicit use of Bitcoin are explored. International regulations, transaction monitoring and tracking technologies, and the role played by supervisory authorities and financial institutions are analysed. Furthermore, tax policies aimed at combating tax evasion and money laundering are discussed, emphasising the importance of international cooperation and education of citizens to promote the informed use of cryptocurrencies. In the conclusions, the effectiveness of policies adopted to date in countering the illicit use of Bitcoin is assessed, outlining room for improvement and future challenges in an ever-changing environment

La presente tesi esplora il rapporto tra Bitcoin e l'economia sommersa, analizzando le caratteristiche tecniche della criptovaluta, il suo impiego nelle attività illecite e le politiche attualmente adottate per limitarne l'uso improprio. Nel primo capitolo, viene fornita una panoramica completa sul Bitcoin: dalle sue origini alle caratteristiche fondamentali, come la tecnologia blockchain, la crittografia, il mining e le modalità di funzionamento delle transazioni. Inoltre, vengono esaminate la volatilità del Bitcoin e le implicazioni fiscali legate alla sua tassazione, offrendo un quadro chiaro della natura di questa criptovaluta. Il secondo capitolo si concentra sul ruolo del Bitcoin nell'economia sommersa, evidenziandone i principali utilizzi illeciti. Viene analizzato come il Bitcoin sia diventato uno strumento privilegiato per attività quali l'evasione fiscale, il commercio di sostanze stupefacenti e il riciclaggio di denaro. L'impatto economico e sociale di queste attività è discusso in dettaglio, evidenziando i rischi connessi alla diffusione di questa tecnologia in contesti criminali. Nel terzo capitolo, vengono approfondite le politiche e le strategie messe in atto per contrastare l'uso illecito del Bitcoin. Si analizzano le regolamentazioni internazionali, le tecnologie di monitoraggio e tracciamento delle transazioni e il ruolo svolto dalle autorità di vigilanza e dalle istituzioni finanziarie. Inoltre, si discutono le politiche fiscali volte a combattere l'evasione e il riciclaggio di denaro, sottolineando l'importanza della cooperazione internazionale e dell'educazione dei cittadini per promuovere un utilizzo consapevole delle criptovalute. Nelle conclusioni, viene valutata l'efficacia delle politiche adottate fino ad oggi nel contrastare l'uso illecito del Bitcoin, delineando i margini di miglioramento e le sfide future in un contesto in continua evoluzione